TDC phát hành 35 triệu cổ phiếu, tập trung trả nợ trái phiếu sắp đáo hạn

Công ty CP Kinh doanh và Phát triển Bình Dương (HOSE: TDC) vừa được cổ đông thông qua kế hoạch chào bán 35 triệu cổ phiếu phát hành cổ phiếu lấy tiền trả nợ trái phiếu sắp đáo hạn, bất chấp nghi ngờ về khả năng hoạt động liên tục,

Sep 15, 2024 - 05:49

TDC phát hành 35 triệu cổ phiếu, tập trung trả nợ trái phiếu sắp đáo hạn

Kế hoạch chào bán bán cổ phiếu riêng lẻ để trả nợ trái phiếu

Ngày 9/11, Kinh doanh và Phát triển Bình Dương công bố kết quả lấy ý kiến cổ đông bằng văn bản, với 62,6% cổ đông tán thành kế hoạch phát hành cổ phiếu tăng vốn bằng chào bán cổ phiếu riêng lẻ và thực hiện điều chỉnh ngành nghề kinh doanh, tỷ lệ sở hữu tối đa của nhà đầu tư nước ngoài.

Cụ thể, TDC sẽ phát hành 35 triệu cổ phiếu riêng lẻ vào năm 2024, với mức giá không thấp hơn 10.000 đồng/cổ phiếu. Sau khi được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước chấp thuận, số cổ phiếu này sẽ bị hạn chế chuyển nhượng trong 1 năm. Dự kiến, công ty sẽ huy động khoảng 350 tỷ đồng, được sử dụng để mua lại một phần trái phiếu TDC.BOND.700.2020 trước hạn, với kế hoạch giải ngân trong quý 1/2025.

Trái phiếu mã TDC.BOND.700.2020 được phát hành ngày 9/11/2020, đáo hạn ngày 15/11/2025, mệnh giá 700 tỷ đồng, trái phiếu có tài sản đảm bảo. Số tiền huy động từ trái phiếu được sử dụng để chi trả cổ tức, lãi chậm cổ tức cho Công ty mẹ là Tổng Công ty Đầu tư và Phát triển Công nghiệp – CTCP (Becamex IDC, HOSE: BCM) và cũng như trả nợ ngân hàng.

Thông tin mã trái phiếu TDC.BOND.700.2020

Ngoài kế hoạch phát hành cổ phiếu, TDC cũng đã thông báo điều chỉnh một số ngành nghề kinh doanh và giảm tỷ lệ sở hữu tối đa của các nhà đầu tư nước ngoài từ 50% xuống còn 49%.

Một điểm đáng lưu ý, báo cáo tài chính bán niên 2024 của Kinh doanh và Phát triển Bình Dương, Công ty TNHH Kiểm toán và Tư vấn A&C kiểm toán, đã đặt ra nghi vấn về khả năng hoạt động liên tục của công ty. Tính đến ngày 30/6/2024, công ty đang gánh chịu khoản lỗ luỹ kế 317,8 tỷ đồng và nợ ngắn hạn vượt tài sản ngắn hạn 1.097 tỷ đồng.

“Những điều kiện này cho thấy sự tồn tại của yếu tố không chắc chắn trọng yếu có thể dẫn đến nghi ngờ đáng kể về khả năng hoạt động liên tục của Kinh doanh và Phát triển Bình Dương”, Công ty TNHH Kiểm toán và Tư vấn A&C nhấn mạnh.

Lý giải về lo ngại của kiểm toán, TDC cho biết, Tổng Công ty Đầu tư và Phát triển Công nghiệp – CTCP (Becamex IDC) và các công ty khác trong cùng Tập đoàn Becamex IDC cam kết sẽ hỗ trợ tài chính cho TDC bằng cách bảo lãnh các khoản nợ vay, không yêu cầu Công ty hoàn trả tiền nợ mua hàng hoá, dịch vụ cho đến khi Công ty có khả năng trả nợ.

Vì vậy, Báo cáo tài chính của Kinh doanh và Phát triển Bình Dương vẫn được lập dựa trên giả thiết Công ty hoạt động liên tục.

Tình hình kinh doanh cải thiện nhưng chưa đạt được kỳ vọng

Mặc dù gặp nhiều khó khăn về tài chính, Công ty vẫn chưa ghi nhận sự cải thiện trong hoạt động kinh doanh trong nửa đầu năm 2024. Doanh thu đạt 2.345 tỷ đồng, giảm 1,3% so với cùng kỳ năm trước, nhưng lợi nhuận sau thuế tăng mạnh, đạt 50 tỷ đồng, so với mức lỗ 321,7 tỷ đồng cùng kỳ năm trước.

Biên lợi nhuận ròng cũng được cải thiện, tăng từ 23,3% lên 26,8%. Tuy nhiên, so với kế hoạch kinh doanh năm 2024 với doanh thu mục tiêu là 2.441 tỷ đồng và lợi nhuận sau thuế 407,8 tỷ đồng, Công ty mới chỉ hoàn thành 12,3% kế hoạch lợi nhuận.

Mặc dù có lãi nhẹ nửa đầu năm 2024, tính tới 30/6/2024, tổng lỗ luỹ kế của TDC vẫn còn 317,8 tỷ đồng, bằng 31,78% vốn điều lệ (vốn điều lệ 1.000 tỷ đồng).

Trên thị trường chứng khoán, trong 5 phiên gần nhất, cổ phiếu TDC đã không tăng với 4 phiên giảm và đi ngang. Giá cổ phiếu TDC trên sàn HoSE ghi nhận mức giảm nhẹ trong phiên 13/9, với giá đóng cửa giảm 100 đồng về mức 10.900 đồng/cổ phiếu. Tính trong vòng 1 tháng qua, giá TDC đã giảm hơn 10%, song vẫn tăng 23% so với đáy hồi giữa tháng 6.